歷時近10個月，備受市場關(guān)注的中航電測重組航空工業(yè)成飛一事，迎來重大進展。

　　10月26日下午，中航電測2023年第一次臨時股東大會在西安市高新區(qū)中航電測第一會議室召開。

　　會議對涉及重組事項的22個議案進行表決，其中有21個議案需要關(guān)聯(lián)股東回避表決。此次重組事項能否通過取決于中小股東投票結(jié)果，因而受到市場各方高度關(guān)注。現(xiàn)場投票結(jié)果顯示，22項議案獲得現(xiàn)場參會股東全票通過。

　　22項議案獲得通過

　　此次股東大會由現(xiàn)場會議和網(wǎng)絡(luò)會議組成。現(xiàn)場股東大會參與投票股東17人，代表股份3億股，占公司股份總數(shù)的51%?，F(xiàn)場投票結(jié)果顯示，航空工業(yè)成飛重組事項獲得中小股東力挺，22項議案獲得現(xiàn)場參會股東全票通過。

　　22項議案主要包括：《關(guān)于公司符合發(fā)行股份購買資產(chǎn)條件的議案》、《關(guān)于本次發(fā)行股份購買資產(chǎn)暨關(guān)聯(lián)交易方案的議案（更新稿）》、《關(guān)于<中航電測儀器股份有限公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)暨關(guān)聯(lián)交易報告書（草案）（修訂稿）>及其摘要的議案》和《關(guān)于簽署附生效條件的<股權(quán)收購協(xié)議之補充協(xié)議>的議案》等。

　　記者了解到，不少股東從外地專程趕來參加此次股東大會，熱情十足。下午2點正式開始股東大會，但與會近20位中小股東提前半小時已在公司等待。

　　一位來自上海的61歲股東告訴中國證券報記者，他非常關(guān)注這次重組，也十分看好公司前景，“從今年2月宣布公司重組事項復(fù)牌之后，我陸續(xù)買入公司股票，希望能成為下一個茅臺，能夠長期持有?！?/p>

　　百億重組歷時近10個月

　　對于股東關(guān)心的問題，公司管理層在股東大會現(xiàn)場和中小股東進行了交流。

　　此次獨立財務(wù)顧問中信證券相關(guān)主辦人介紹了此次重組事項背景及交易概況。他表示，此次重組方案可實現(xiàn)航空工業(yè)成飛整體上市，同時上市公司業(yè)務(wù)板塊將得到豐富，進一步加強上市公司盈利能力。

　　根據(jù)公司披露，本次交易方案為上市公司向航空工業(yè)集團發(fā)行股份購買其持有的航空工業(yè)成飛100%股權(quán)，不涉及募集配套資金。本次交易航空工業(yè)成飛100%股權(quán)的交易作價為扣除國有獨享資本公積后的174.42億元。公司此次發(fā)行股份數(shù)量為20.86億股，發(fā)行價格為8.36元/股。本次發(fā)行完成后，航空工業(yè)集團在公司的直接持股比例將由0.62%升至78.07%，公司控股股東和實控人仍為航空工業(yè)集團。

　　值得注意的是，此次重組事項已歷時近10個月。

　　2023年1月12日，公司宣布擬向中航工業(yè)集團發(fā)行股份方式購買其持有的航空工業(yè)成飛100%股權(quán)，股票自1月12日停牌。2月2日，公司股票復(fù)牌后，連續(xù)8個交易日收獲“20CM”漲停。截至10月26日收盤，公司股價今年以來漲超350%，最高一度漲超530%。

　　并購標(biāo)的業(yè)績亮眼

　　財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，航空工業(yè)成飛在2021年和2022年分別實現(xiàn)營業(yè)收入533.90億元、672.91億元，歸母凈利潤分別為18.50億元、13.13億元。2023年1-8月，航空工業(yè)成飛實現(xiàn)營收499.94億元，實現(xiàn)歸母凈利潤22.72億元。

　　此前，有券商預(yù)測，航空工業(yè)成飛上市后市值將達到2000億元。

　　據(jù)評估機構(gòu)預(yù)測，航空工業(yè)成飛在2023年2-12月、2024年、2025年、2026年、2027年的營收分別為663.49億元、703.25億元、738.76億元、796.03億元、696.91億元。對應(yīng)預(yù)計航空工業(yè)成飛在2023年2-12月、2024年、2025年、2026年、2027年的凈利潤分別為22.99億元、24.94億元、21.66億元、27.48億元、19.96億元。

　　股東大會上，中航電測未來三年股東回報規(guī)劃（2023年-2025年）也獲得通過。三年股東回報規(guī)劃顯示，董事會應(yīng)當(dāng)綜合考慮所處行業(yè)特點、發(fā)展階段、自身經(jīng)營模式、盈利水平以及是否有重大資金支出安排等因素，提出差異化現(xiàn)金分紅政策。其中，在符合分紅條件的情況下，中航電測原則上每年度分配一次利潤，但根據(jù)公司盈利情況及資金需求情況，董事會可以提議公司進行中期分紅。

　　對于未來重組完成后注冊地是否變更這一投資者關(guān)心的問題，中航電測董事長康學(xué)軍在股東大會現(xiàn)場表示，“這一事項存在不確定性。不過，我們會爭取將未來上市公司注冊地留在陜西，畢竟中航電測是從陜西本土成長起來的。”